基于变点模型的我国煤炭价格波动特征研究

作者：张思; 金浩; 郭莉

来源：数学的实践与认识, 2016, (02): 76-83.

• 煤炭价格
• 变点模型
• 波动
• 结构变点检验 coal price
• change-point models
• volatility
• structural breaks test

分析了我国煤炭价格形成机制的长期演变趋势,利用秦皇岛大同优混煤2003年3月至2015年3月每周的平仓价格数据,采用结构变点检验分析法,实证研究了煤炭价格的波动规律.研究结果表明:煤炭价格呈现出显著的强持久性、高波动性和高强度跳跃性的市场特征.当存在突发事件时,变点模型能较好地拟合煤炭价格的变动过程.注意到,煤炭价格波动性主要由市场供需关系所决定,预计煤炭供大于求的阶段性状态仍会延续,煤炭价格将持续走低.最后提出了相应的对策与建议.

• 单位
  西安科技大学